近日,，微眾銀行公布了2018年業(yè)績報告。目前,，民營銀行中已有三家互聯(lián)網(wǎng)銀行公布了2018年的成績單。

其中微眾銀行營業(yè)收入突破100億,。記者注意到,，該行調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，存貸款業(yè)務(wù)取代同業(yè)業(yè)務(wù),，成為微眾銀行資產(chǎn)負(fù)債的主要構(gòu)成,。截至報告期末，微眾銀行存款規(guī)模同比增長近28倍,。

2018年,，微眾銀行下調(diào)同業(yè)負(fù)債規(guī)模，客戶存款大幅增長,。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,，存款的大幅增長與微眾銀行推出的“智能存款”有關(guān)?！爸悄艽婵睢睒I(yè)務(wù)也在2018年得到私人銀行的廣泛認(rèn)可,。但截至目前，微眾銀行的“智能存款”已無法存入新增存款,，其他民營銀行的“智能存款”收益率也較2018年大幅下降,。2019年民營銀行如何爭取存款，還是未知數(shù),。

微海量存儲神器疑似“智能存款”被叫停

5月10日，微眾銀行公布了2018年業(yè)績報告,。截至2018年底,，微眾銀行全年營收約100.3億元，凈利潤24.74億元,，較2017年增長71%,。

同樣作為互聯(lián)網(wǎng)銀行，微眾銀行的盈利數(shù)據(jù)遠(yuǎn)超王新銀行和網(wǎng)商銀行,。

王新銀行年報顯示,，2018年,，該行實現(xiàn)營業(yè)收入13.35億元，比2017年增長272.34%,；全年凈利潤3.68億元,，較2017年增加5.38億元，扭虧為盈,。

網(wǎng)商銀行是與微眾銀行同期成立的互聯(lián)網(wǎng)銀行,。該行發(fā)布的2018年年報顯示，截至2018年末,，網(wǎng)商銀行營業(yè)收入62.84億元,，同比增長46.96%；凈利潤6.71億元,，同比增長66.09%,。

一家民營銀行的管理層告訴記者，微眾銀行營業(yè)收入和凈利潤的增長,，與該行調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)不無關(guān)系,。尤其是負(fù)債方面，記者注意到,，微眾銀行業(yè)績報告顯示,，截至2018年末，微眾銀行各項存款余額1545億元,，較2018年初增長2795%,，吸收存款占總負(fù)債的比重由2017年末的7.27%上升至74.38%。記者梳理發(fā)現(xiàn),，2017年,，微眾銀行及其他金融機(jī)構(gòu)存款是負(fù)債的主要組成部分，為452.13億元,。截至2018年底,，已縮減至206.77億元。

某城商行金融部人士告訴記者,，存款的成本率低于同業(yè)業(yè)務(wù)和債券發(fā)行,，因此可以在一定程度上擴(kuò)大利潤。

對比網(wǎng)商銀行的情況,，2017年原始負(fù)債主要由同業(yè)及其他金融機(jī)構(gòu)存款構(gòu)成約380.88億元,，2018年降至354.03億元；2017年,，網(wǎng)商銀行存款規(guī)模為251.68億元,，約占負(fù)債的34.24%。2018年,，該行存款規(guī)模為429.79億元,，約占負(fù)債的47.49%,。雖然同業(yè)負(fù)債規(guī)模下降，存款占比上升,，但沒有微眾銀行變化大,。

由于互聯(lián)網(wǎng)銀行沒有線下網(wǎng)點，吸收客戶存款非常困難,，導(dǎo)致私人銀行對同業(yè)負(fù)債的依賴度很高,。2018年，微眾銀行是如何實現(xiàn)存款規(guī)模大幅增長的,？微眾銀行在年報中透露:“重點一直是加強線上服務(wù)能力,，解決開業(yè)以來一直存在的存款短板?！?/p>

上述民營銀行管理層告訴記者,，微眾銀行吸收存款規(guī)模的激增，與該行的“智能存款”業(yè)務(wù)不無關(guān)系,。管理層也坦言，近年來私人銀行能在存款端取得不錯的成績,，與“智能存款”業(yè)務(wù)密不可分,。據(jù)了解，這種“智能存款”的優(yōu)點是靈活,、穩(wěn)定,、收益高。然而,，記者發(fā)現(xiàn),，截至目前，微眾銀行的“智能存款”業(yè)務(wù)已經(jīng)無法再存入新的存款,，其他民營銀行的同類產(chǎn)品也紛紛下調(diào)收益率,。

針對微眾銀行存款增加的具體原因，微眾銀行目前“智能存款”無法再存的原因,，以及這是否影響了該行2019年的存款規(guī)模,，記者聯(lián)系了微眾銀行，但未得到該行的回答,。

值得一提的是,，在存款規(guī)模增加的同時，民營銀行的貸款利率卻降低了,。例如,，2018年微眾銀行新增貸款平均利率下降近1個百分點，其中小微企業(yè)下降超過2個百分點,。不過,，某會計師事務(wù)所人士告訴記者,，貸款規(guī)模是資產(chǎn)端的主要構(gòu)成，貸款收益率高于債券投資,，所以(貸款利率下降)并不影響銀行的利潤,。

凈利潤增長71%的背后

記者注意到，近兩年來,，微眾銀行的盈利數(shù)據(jù)一直高于網(wǎng)商銀行,。例如，截至2017年末,，微眾銀行營業(yè)收入67.48億元,，較2016年的24.49億元有所增長；凈利潤達(dá)到14.48億元,，較2016年的4.01億元大幅增長,。網(wǎng)商銀行2017年營業(yè)收入42.75億元，較2016年的26.37億元有所增長,；凈利潤為4.04億元,，2016年同期為3.16億元。

上述民營銀行的管理層告訴記者,，近年來,，微眾銀行和網(wǎng)商銀行的利潤數(shù)據(jù)表存在差距，其中一點就在于兩者的客戶群定位和主營業(yè)務(wù)差距,。其中,，網(wǎng)商銀行的定位是“小存小貸”，以經(jīng)營性貸款為主,?！靶∥⑵髽I(yè)經(jīng)營性貸款利潤比消費貸款薄，獲客難度更大,?！鄙鲜雒駹I銀行管理層表示。

微眾銀行主要以“存一貸”為主,，關(guān)注消費貸款,。梳理微眾銀行年報信息，記者注意到,，此前,，微眾銀行的重點業(yè)務(wù)為“微貸”、“微車貸”等消費信貸業(yè)務(wù),。2018年,，該行推出全額度、純信貸的小微信貸產(chǎn)品“微業(yè)貸”。微眾銀行擁有龐大的客戶群,。截至2018年末,，該行有效客戶超過1億，覆蓋全國31個省,、自治區(qū),、直轄市。授信的個人客戶中,，80%左右是大學(xué)本科及以下學(xué)歷,，四分之三是非白領(lǐng)。同時,，超過72%的個人借款人單筆貸款成本低于100元,。

安永近日發(fā)布分析報告稱，從上市銀行整體情況來看,，2018年零售業(yè)務(wù)貢獻(xiàn)繼續(xù)上升,。2018年，上市銀行零售業(yè)務(wù)營業(yè)收入持續(xù)增長,，增速為11.90%,，比2017年提高2.72個百分點；零售業(yè)務(wù)稅前利潤占全行整體稅前利潤的39.84%,，較2017年的39.09%提高0.75個百分點,。

記者注意到，2018年,，個人消費信貸產(chǎn)品“微貸”仍是微眾銀行的主打產(chǎn)品,。該行在業(yè)績報告中表示,，2018年大力推廣“微貸”聯(lián)合貸款金融扶貧模式,，將聯(lián)合貸款業(yè)務(wù)核算到貧困縣的扶貧模式推廣到全國多個地區(qū)。

2019年,，銀監(jiān)會發(fā)布《關(guān)于推進(jìn)農(nóng)村商業(yè)銀行堅守定位,、加強治理、提升金融服務(wù)能力的意見》(以下簡稱《意見》)顯示,，農(nóng)村商業(yè)銀行嚴(yán)格審慎開展綜合化,、跨區(qū)域經(jīng)營，原則上機(jī)構(gòu)不出縣(區(qū)),、業(yè)務(wù)不跨縣(區(qū)),。不過，“微貸”也和一些農(nóng)村商業(yè)銀行有聯(lián)合貸款合作,。不過,，上述民營銀行管理層認(rèn)為，這個《意見》主要是規(guī)范農(nóng)商行的經(jīng)營，是否會對民營銀行的業(yè)務(wù)產(chǎn)生影響還不能斷言,。

監(jiān)管部門出臺的《意見》是否會對微眾銀行的聯(lián)合貸款模式產(chǎn)生影響,，截至發(fā)稿，記者尚未收到微眾銀行方面的回復(fù),。